เมื่อเวลา 10.28 น. INSET พุ่ง 6.11% มาที่ 4.86 บาท เพิ่มขึ้น 0.28 บาท มูลค่าซื้อขาย 50.59 ล้านบาท จากราคาเปิด 4.66 บาท ราคาสูงสุด 4.88 บาท ราคาต่ำสุด 4.66 บาท
บล.กรุงศรี ระบุว่า ยังมองบวกต่อแนวโน้ม บมจ.อินฟราแซท [INSET] หลังยอด Backlog ปัจจุบันทำ New High อีกครั้งที่ 6.48 พันล้านบาท ส่งผลให้ยอดเซ็นสัญญารับงานใหม่ YTD สูงถึง 3.7 พันล้านบาทมากกว่าสมมติฐาน จึงปรับเพิ่มกำไรปี 69-70 ขึ้นเฉลี่ยปีละ 10.6% โดยคาดกำไรปี 69 จะโตก้าวกระโดดเร่งขึ้นเป็น +477% และ +11.5% ในปี 70
แรงส่งหุ้นยังมีต่อเนื่องทั้งแนวโน้มช่วงครึ่งปีหลังเพิ่มขึ้นเป็นขั้นบันได และ Backlog ที่ New High ต่อได้อีก จากงานกำลังประมูลอีก 5.3 พันล้านบาท ธุรกิจยังอยู่ในช่วงเป็นขาขึ้นชัดเจน หุ้นยังซื้อขาย PER26F < AVG. มูลค่าพื้นฐานใหม่ 6.15 บาท ยังมี Upside เปิดกว้าง
ระยะถัดไป เราคาดภาพบวก INSET เด่นทั้ง 1) ผลประกอบการรายไตรมาส ประเมินการเร่งส่งมอบงานเพิ่มขึ้นใน H2/69 อีกราว 1.8-2 พันล้านบาท จาก Backlog ที่มี 6.48 พันล้านบาท คาดหนุนโมเมนตัมกำไรช่วงที่เหลือของปีเร่งขึ้นต่อเนื่องแบบขั้นบันได ขณะที่ Backlog ส่วนที่เหลือส่วนใหญ่ทยอยส่งมอบในปี 70 หนุนโมเมนตัมกำไรเด่นต่อเนื่อง
2) ภาพ Backlog New High จะเห็นความต่อเนื่องอย่างน้อยช่วง H2/69 ทั้งนี้ งานที่ INSET กำลังประมูล หากตั้งสมมติฐานได้งานราว 50% จากกที่กำลังประมูล 5.3 พันล้านบาท vs แผนการรับรู้รายได้ใน H2/69 และเราคาดจะเห็นการยืนสูงปีอีก 2-3 ปีเป็นอย่างน้อยอิงยอดขอ BOI ธุรกิจดิจิตอลตั้งแต่ 67-69 ที่ผ่านมากว่า 2.78 ล้านล้านบาท จะหนุนงานเข้ามาต่อเนื่อง
เลือกเป็น Top Pick ของหุ้นเทคโนโลยีขนาดเล็ก
โดย เสาวลักษณ์ อวยพร
