บมจ.อินเตอร์เนชั่นแนล เน็ตเวิร์ค ซิสเต็ม (ITNS) กำหนดราคาเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนต่อประชาชนเป็นครั้งแรก (IPO) จำนวน 70,000,000 หุ้น มูลค่าที่ตราไว้หุ้นละ 1.00 บาท ในราคาเสนอขายหุ้นละ 3.89 บาทให้แก่ประชาชนทั่วไป ซึ่งรวมถึงผู้มีอุปการคุณไม่เกิน 63,000,000 หุ้น กรรมการ ผู้บริหาร และพนักงานของบริษัท ไม่เกิน 7,000,000 หุ้น โดยอาจจัดสรรหุ้นส่วนเกิน 10,000,000 หุ้น ระยะเวลาจองซื้อวันที่ 12 และ 17-18 ต.ค.65 และคาดว่าจะสามารถเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ เอ็ม เอ ไอ (mai) ในเดือน ต.ค.นี้ ใช้ชื่อย่อในการซื้อขายว่า “ITNS” ในกลุ่มอุตสาหกรรมเทคโนโลยี
นายรัฐชัย ธีระธนาวัฒน์ ประธานเจ้าหน้าที่บริหารร่วม สายงานวาณิชธนกิจ-ด้านตลาดทุน บล. ดาโอ (ประเทศไทย) ในฐานะที่ปรึกษาทางการเงิน เปิดเผยว่า บริษัทได้รับแต่งตั้งให้เป็นผู้จัดการการจัดจำหน่ายและรับประกันการจำหน่ายหุ้นสามัญเพิ่มทุนของ ITNS พร้อมผู้ร่วมจัดจำหน่ายและรับประกันการจัดจำหน่าย 3 แห่ง ประกอบด้วย บล.เอเชีย เวลท์, บล.โกลเบล็ก และ บล.คิงส์ฟอร์ด
การกำหนดราคาเสนอขายหุ้นสามัญต่อประชาชนในครั้งนี้พิจารณาจากอัตราส่วนราคาต่อกำไรสุทธิต่อหุ้น (P/E) ทั้งนี้ ราคาหุ้นสามัญที่เสนอขายที่ 3.89 บาทต่อหุ้น คิดเป็น P/E ที่ 19.70 เท่า โดยคำนวณจากกำไรสุทธิใน 4 ไตรมาสล่าสุด (ตั้งแต่วันที่ 1 ก.ค.64-30 มิ.ย.65) ซึ่งเท่ากับ 43.44 ล้านบาท หารด้วยจำนวนหุ้นสามัญภายหลังจากการเสนอขายหุ้นในครั้งนี้รวม 220 ล้านหุ้น ได้กำไรสุทธิต่อหุ้นเท่ากับ 0.1975 บาท (Fully Diluted Earnings per Share)
อย่างไรก็ตาม อัตราส่วนราคาหุ้นต่อกำไรสุทธิต่อหุ้นเฉลี่ย (P/E Ratio) ของ บมจ.เดอะแพรคทิเคิลโซลูชั่น (TPS) ซึ่งเป็นบริษัทจดทะเบียนที่ดำเนินธุรกิจคล้ายคลึงกับการประกอบธุรกิจของบริษัทที่คำนวณจากค่าเฉลี่ยของอัตราส่วน P/E ย้อนหลัง 1 ปี
“การกำหนดราคา IPO ที่หุ้นละ 3.89 บาท พิจารณาจากงานโครงการที่เป็น Backlog และยังไม่ได้ส่งมอบจำนวน 523 ล้านบาท ซึ่งแสดงให้เห็นถึงการเติบโตอย่างก้าวกระโดดของ ITNS ต่อไปในอนาคต ดังนั้น จึงถือว่าเป็นราคาที่เหมาะสมและสอดคล้องกับปัจจัยพื้นฐานที่แข็งแกร่ง ประกอบกับหุ้น ITNS เป็นหุ้นกลุ่มอุตสาหกรรมเทคโนโลยี ที่มีความน่าสนใจในการลงทุนเป็นอย่างมาก รวมถึงผู้บริหารมีวิสัยทัศน์ที่โดดเด่น มีประสบการณ์ในอุตสาหกรรมมานาน 20 ปี” นายรัฐชัย กล่าว
วัตถุประสงค์การใช้เงินที่ได้จากการเสนอขายหลักทรัพย์ในครั้งนี้ประมาณ 253.98 ล้านบาท เพื่อเป็นเงินลงทุนในบริษัทที่ดำเนินธุรกิจที่เกี่ยวข้อง 40 ล้านบาท, ขยายธุรกิจให้เช่าอุปกรณ์ 60 ล้านบาท และ ใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียนในการดำเนินธุรกิจของบริษัทฯ 153.98 ล้านบาท
ITNS ประกอบธุรกิจด้านเทคโนโลยีสารสนเทศ และการสื่อสาร โดยเป็นผู้ออกแบบและติดตั้งระบบเครือข่ายและระบบสื่อสารอย่างครบวงจร (System Integrator) พร้อมทั้งจำหน่ายอุปกรณ์ที่ใช้ในงานเทคโนโลยีสารสนเทศและการสื่อสาร การให้บริการซ่อมแซมและบำรุงรักษาอุปกรณ์ และการให้เช่าอุปกรณ์ แบ่งกลุ่มธุรกิจเป็น 3 ประเภท ดังนี้
- (1) ธุรกิจจำหน่ายและติดตั้งอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับระบบเทคโนโลยีสารสนเทศและการสื่อสาร ประกอบด้วย งานออกแบบ ติดตั้ง พร้อมทั้งจำหน่ายอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับระบบเทคโนโลยีสารสนเทศ และการสื่อสาร เพื่อนำเสนอผลิตภัณฑ์และบริการอย่างครบวงจรให้แก่ลูกค้า แบ่งออกเป็น 6 ประเภท คือ ระบบเครือข่ายโครงสร้างพื้นฐาน (Network Infrastructure), ระบบรักษาความปลอดภัยทางด้านคอมพิวเตอร์ (Cyber Security), ระบบศูนย์ควบคุมข้อมูล (Data Center), ระบบการติดต่อสื่อสารแบบครบวงจร (Collaboration), ระบบการเชื่อมต่อแบบไร้สาย (Wireless LAN) และ ระบบการบริหารจัดการเครือข่าย (Network Management)
- (2) ธุรกิจให้บริการซ่อมแซม และบำรุงรักษาอุปกรณ์ ภายหลังจากการติดตั้งอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับระบบเทคโนโลยีสารสนเทศ และการสื่อสารเรียบร้อยแล้วบริษัทยังให้บริการซ่อมแซม และบำรุงรักษาอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับระบบเทคโนโลยีสารสนเทศ และการสื่อสารแก่ลูกค้าให้อยู่ในสภาพที่พร้อมใช้งานตามเงื่อนไขที่ลูกค้ากำหนด เพื่อให้ลูกค้าสามารถดำเนินธุรกิจได้อย่างต่อเนื่อง
- (3) ธุรกิจให้เช่าอุปกรณ์ โดยบริษัทสามารถเสนอทางเลือกบริการให้เช่าอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับระบบเทคโนโลยีสารสนเทศ และการสื่อสารสำหรับลูกค้าที่ไม่ต้องการลงทุนในอุปกรณ์เป็นของตนเอง แต่มีความจำเป็นที่จะต้องใช้อุปกรณ์ดังกล่าว
นายสมชาย อ่วมกระทุ่ม ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร ITNS กล่าวว่า ภายหลังจากการระดมทุนในครั้งนี้จะทำให้บริษัทมีศักยภาพในการทำธุรกิจให้มีการเติบโตมากขึ้น รวมทั้งมีความแข็งแกร่งด้านฐานะการเงิน มีชื่อเสียงเป็นที่รู้จักมากยิ่งขึ้น และเป็นที่ยอมรับของคู่ค้าทั้งภาครัฐและเอกชน
และจากข้อมูลรายได้รวมของผู้ประกอบการ SI ในประเทศที่ได้รับ Gold Certified Partner ของ Cisco มีมูลค่าประมาณ 43,245 ล้านบาท ขณะที่ ITNS มี Market Share คิดเป็น 0.86% ของกลุ่มดังกล่าวเท่านั้น ดังนั้นจะเห็นได้ว่า ITNS ยังมีโอกาสและช่องทางการเติบโตทางธุรกิจได้อีกมาก และมีโอกาสสร้างผลตอบแทนที่ดีให้กับผู้ถือหุ้นได้ในอนาคต
โดย สำนักข่าวอินโฟเควสท์ (11 ต.ค. 65)
Tags: IPO, ITNS, หุ้นไทย, อินเตอร์เนชั่นแนล เน็ตเวิร์ค ซิสเต็ม